الفائدة البسيطة

الفائدة البسيطة: الأساس الذي تقاس به كل التكاليف المالية

قبل أن نتحدث عن مشتقات مالية معقدة أو نماذج تسعير متطورة، ثمة مفهوم أولي لا غنى عن فهمه: الفائدة البسيطة. هي الشكل الأبسط لتكلفة المال عبر الزمن، وفهمها يُشكّل الأساس الذي يُبنى عليه كل تفكير مالي سليم.

الفائدة البسيطة هي الفائدة التي تُحتسب على أصل المبلغ المقترض أو المستثمر فقط، دون إضافة الفوائد المتراكمة من الفترات السابقة إلى الأساس. بعبارة أوضح: الفائدة تُحتسب دائماً على نفس المبلغ الأصلي بصرف النظر عن مدة القرض.

المعادلة الأساسية

الفائدة = أصل المبلغ × معدل الفائدة × الزمن

أو بالرموز: I = P × r × t

قرض 10,000 ريال بمعدل 6% سنوياً لمدة 3 سنوات:

الفائدة = 10,000 × 0.06 × 3 = 1,800 ريال

المبلغ الكلي المستحق في نهاية المدة = 10,000 + 1,800 = 11,800 ريال

لاحظ أن الفائدة تُحتسب على العشرة آلاف الأصلية في كل سنة، لا على المبلغ المتراكم.

الفائدة البسيطة مقابل الفائدة المركبة

الفارق الجوهري بين الاثنتين: في الفائدة المركبة، تُضاف الفائدة المكتسبة إلى الأصل في نهاية كل فترة، وتُصبح هي أيضاً تُدرّ فائدة في الفترات التالية. هذا هو “فائدة الفائدة” أو ما وصفه أينشتاين بـ”العجب الثامن في الدنيا”.

نفس المثال السابق بالفائدة المركبة: السنة الأولى: فائدة 600، الأساس يصبح 10,600. السنة الثانية: فائدة 636، الأساس يصبح 11,236. السنة الثالثة: فائدة 674، الإجمالي 11,910.

الفرق 110 ريال بدو صغيراً لكنه يتضخم مع الزمن والمبالغ الكبيرة.

متى تُستخدم الفائدة البسيطة؟

في الواقع العملي، الفائدة البسيطة تُستخدم في:

القروض قصيرة الأجل (أقل من سنة) حيث الفارق عن المركبة ضئيل. السندات ذات الكوبون الثابت حيث تُدفع الفائدة دورياً دون تراكم. حساب الفائدة على الحسابات الجارية والودائع لآجال محددة. بعض ترتيبات التأجير التشغيلي البسيطة.

الفائدة البسيطة والمنظور الإسلامي

في الفقه الإسلامي، كلتا الفائدتين البسيطة والمركبة تدخلان في نطاق الربا المحرم حين تكون مُضافة على قرض من المال. الفرق بينهما ليس من حيث الحل والحرمة بل من حيث الحجم. البدائل الشرعية كالمرابحة والإجارة والمضاربة تُحقق التمويل بالاعتماد على أصول حقيقية وعقود تجارية لا على إقراض بفائدة.

أهمية فهم الفائدة البسيطة

لفهم ظاهرة الدين وتكلفة التمويل، لا بد من البدء بهذا المفهوم البسيط. الشركة التي تقترض وتُخطط لسداد التزاماتها تحتاج تحديد التكلفة الإجمالية للدين، وفهم الفائدة البسيطة هو الخطوة الأولى في هذا الطريق قبل الانتقال إلى حسابات الفائدة المركبة وتكاليف التمويل المعقدة.